2018年外匯交易量:歐洲是痛苦的，澳大利亞是收穫的。
儘管許多歐盟經紀商在今年第二和第三季度遭受了不利局面，但澳大利亞經紀商交易量卻實現增長。
外匯行業的頂級經紀商在不斷變化，儘管有一些經紀商一直主導著市場。然而，歐盟對該行業進行的大規模監管改革，可能會打破這種平衡，那麼哪些經紀商能夠保持領先地位呢?
IG Group仍保持主導地位
公平地說，以歐盟為中心的經紀商或公司顯然受到了這一規定的打擊。然而，有一家經紀商儘管總部位於英國，但全年都成功保持了主導地位。
這家經紀商正是IG Group。從2017年第四季度到今年第三季度，IG Group每個季度的月均交易量都排行榜首，而且大多數季度都與第二名保持很大的距離。
2018年8月1日，歐洲證券和市場管理局(ESMA)對差價合約交易實施了限制。包括營銷和槓桿限制。
正如預期，這導致大多數經紀商的交易量受到了衝擊，IG也不例外，第三季度，該經紀商交易量水平最低，然而月均交易量仍達到4,600億美元，今年第一季度交易量最高，月均交易量為5,740億美元。
澳洲經紀商交易量增長
雖然歐盟法規已經徹底改變了外匯行業，但這些變化僅限於該地區。因此，在2018年第二和第三季度，我們看到了澳大利亞經紀商交易量增長。
澳大利亞在線外匯經紀公司IC Markets就是這樣一家經紀商。在2017年第四季度和今年第一季度，IC市場的外匯交易量排名第三，僅次於IG Group和盛寶銀行，分別在第四和第一季度實現月均交易量2850億美元和3290億美元。
不過，IC Markets在第二季和三季上升至第二名，從盛寶銀行手中搶走了第二名的位置，月均外匯交易量分別為3,990億美元和4,280億美元。
與此同時，今年二季度，歐盟禁止向零售投資者出售二元期權，三季度對價差合約實施限制，但IC Markets是否直接受益於這一規定仍存在爭議。
零售投資者將目光投向歐盟以外
正如報道，許多此前選擇通過歐盟公司投資的零售投資者，確實將目光投向了能夠選擇自身風險的外部地區，比如澳大利亞。
值得一提的是，另一家澳大利亞外匯經紀商Pepperstone經歷了幾乎相同的模式。在2017年第四季度和2018年第一季度，Pepperstone分別以每月1670億美元和2160億美元的交易量排名第八。
然而在第二季度，Pepperstone躍升至第六位，月均交易量為2,190億美元，第三季度以2,120億美元躋身前五。關於Pepperstone是否從ESMA受益，更容易得出結論，因為該公司排名上升的唯一原因是，歐盟經紀商外匯交易量下降，而Pepperstone月均交易量在兩個季度沒有大幅增加。
歐盟經紀商感受來自ESMA新規的痛苦
總部位於歐盟的外匯零售經紀商福彙集團，尤其體現了ESMA給經紀商帶來的痛苦。在交易量方面，福彙集團2017年第四季度排名第五，月均交易量為1940億美元。
在2018年第一季度，儘管福彙集團下降一名，但月均交易量卻增加到了2330億美元。然而此後一直都在走下坡路，第二季度跌至1990億美元，第三季度跌至1740億美元，跌至第七位。
全球事件如何影響外匯交易？
在2018年，ESMA、貿易戰緊張局勢、市場波動性較低等因素對外匯交易量有何影響?
2018年已經結束，我們認為，現在是回顧過去一年，確定外匯行業(尤其是在交易量方面)所經歷趨勢的絕佳機會。
過去12個月，外匯行業發生了很多變化。當然，最引人注目的是歐洲，歐洲證券和市場管理局(ESMA)實施了一系列監管改革。然而，貿易戰緊張局勢、金融危機、市場低波動性以及日益增長的加密貨幣領域，已經改變了全球行業。
因此，所有這些變化都對外匯交易產生了影響。那麼，過去四個季度(2017年第四季度至2018年第三季度)出現了哪些模式呢？一家金融資訊機構收集的全球經紀商的交易量數據顯示，出現了幾種模式。
從全球來看，我們可以看到，過去四個季度整體最疲弱的一個季度，實際上是2017年最後一個季度。2017年第四季度，外匯交易總量為20.81萬億美元，比2018年第一季度的26.5萬億美元減少了21.47%左右。
ESMA傷害歐盟經紀商
不出所料，第二疲弱的時期是今年第三季度。對於外匯行業來說，從7月到9月這3個月通常波動較小，這在很大程度上是因為夏季季節因素。
然而，在這一季度，貿易戰緊張關係升溫，導致交易者放棄外匯交易，ESMA通過實施交易限制，影響槓桿水平和營銷實踐，對歐盟經紀商造成不利影響。
要了解這如何影響外匯行業一些頂級經紀商的交易量，請閱讀上述分析。具體來說，我們看到一些歐盟和英國頂級經紀商的外匯交易量在第三季度大幅下降，而澳大利亞經紀商實際上實現了交易活動的增長。
作為分析的一部分，該資訊機構還收集了來自英國、澳大利亞、歐洲、亞洲的業內一些頂級經紀商的數據。此外，我們還收集了俄羅斯、土耳其、日本等地區一些較小經紀商的數據。可以在下面的圖表中看到詳細情況：
土耳其逆流而動
可以看到，值得一提的是有一個國家的數據與全球趨勢相反，就是土耳其。對於那些關注金融新聞的人來說，土耳其是一個例外，這可能並不奇怪。
2018年對土耳其來說是艱難的一年，正面臨金融危機，土耳其里拉跌至歷史低點，自年初到8月中旬，土耳其里拉兌美元匯率已下跌45%。
由於嘗試下跌，許多外匯經紀商暫停了外匯交易。艾福瑞就是這樣一家經紀商，他們認為土耳其的“經濟不穩定”是其決定背後的原因。不過，在土耳其央行上調利率以應對迅速上升的通脹之後，土耳其里拉的波動已經趨於平靜。
其他外匯市場
俄羅斯的情況也略有不同，今年第三季度外匯交易量為1,260億美元，為今年以來最低，然而僅比2017年第四季度低0.8%。
日本擁有龐大的外匯交易行業，擁有野村證券、三菱日聯金融、瑞穗證券和大和證券等大型經紀商。 與全球交易量一樣，日本第一季度(3.32萬億美元)的交易量遠遠超過其他三個季度，比2017年第四季度高出27.5%，比2018年第三季度高出25.8%。
➤本文原載於Financemagnates
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